Решение № 602 от 20.02.2022, Софийски районен съд

РЕШЕНИЕ

№ 602 гр. София, 20.02.2022 г.

В ИМЕТО НА НАРОДА

СОФИЙСКИ РАЙОНЕН СЪД, 106-ТИ СЪСТАВ, в публично заседание на шестнадесети декември през две хиляди двадесет и първа година в следния състав:

Председател: МИРОСЛАВ Т. ПЕТРОВ при участието на секретаря ПАВЕЛ АЛЬ. БОЖИНОВ като разгледа докладваното от МИРОСЛАВ Т. ПЕТРОВ Административно наказателно дело № 20211110211429 по описа за 2021 година Производството е по реда на чл. 59 - 63 ЗАНН.

Образувано е по жалба от ИП „*******“ АД, ЕИК ******* представлявано заедно от Н.В.М. и Н.В.А. – членове на съвета на директорите срещу наказателно постановление № Р-10-594/19.07.2021 г., издадено от М.А.Ф., в качеството си на заместник-председател на Комисията за финансов надзор /КФН/, ръководещ управление „Надзор на инвестиционната дейност“, с което на основание чл. 290, ал. 9, т. 1 във вр. с ал. 1, т. 3 от Закона за пазарите на финансови инструменти /ЗПФИ, обн. в ДВ 15 от 16.02.2018 г., в сила от същата дата/ на акционерното дружество са наложени шест отделни „имуществени санкции“, всяка в размер на 1 000,00 /хиляда/ лева, за неизпълнени правни задължения по чл. 20, § 1 от Регламент (ЕС) № 600/2014 на Европейския парламент и на Съвета от 15 май 2014 година относно пазарите на финансови инструменти и за изменение на Регламент (ЕС) № 648/2012 (OJ L 173, 12.6.2014, p. 84) във вр. с чл. 12, § 1 във вр. с чл. 14, § 2, б. „а“ /относно сделка № 190462/ и „б“ /относно сделки №№ 185906, 189327, 189679, 189674 и 189681 / от Делегиран регламент (ЕС) 2017/587 на Комисията от 14 юли 2016 година за допълване на Регламент (ЕС) № 600/2014 на Европейския парламент и на Съвета относно пазарите на финансови инструменти по отношение на регулаторните 1 технически стандарти за изискванията за прозрачност към местата на търговия и инвестиционните посредници по отношение на акциите, депозитарните разписки, борсово търгуваните фондове, сертификатите и другите подобни финансови инструменти, както и за задълженията за изпълнение на сделките при някои търгувани на място на търговия акции или от страна на систематичен участник (OJ L 87, 31.3.2017, p. 387-410).

В депозираната жалба не се оспорва съответствието на установените от административните органи фактически положения с обективната действителност, а са релевирани оплаквания за некоректно приложение на материалния закон, в частност за маловажност на процесните случаи по смисъла на чл. 28 ЗАНН. Отправена е молба за цялостна отмяна на атакуваното НП като неправилно.

В съдебното заседание жалбоподателят, редовно призован, представлява се от адв. Мария Миткова от САК, с пълномощно по делото, която поддържа жалбата и изложените в нея съображения. Представени са и писмени бележки.

Въззиваемата страна, редовно призована, представлява се от гл. юрк.

Б.Г. с пълномощно по делото, която пледира за пълна доказаност на неизпълнените правни задължения, в каквато насока изтъква конкретни аргументи. В допълнение са представени писмени бележки. Претендира се присъждането на юрисконсултско възнаграждение, както и на разноски за осъществен писмен превод.

Софийски районен съд, като разгледа жалбата и изложените в нея твърдения и след като се запозна със събраните по делото доказателства, доводите и възраженията на страните по реда на чл. 14, чл. 18 и чл. 107, ал. 5 НПК, намира за установено следното:

Жалбата е подадена в законоустановения срок, от процесуално легитимирано лице и съдържа всички изискуеми реквизити за нейната редовност, което обуславя пораждането на предвидения в закона суспензивен и деволутивен ефект, а разгледана по същество се явява НЕОСНОВАТЕЛНА.

2

ОТ ФАКТИЧЕСКА СТРАНА:

Жалбоподателят „*******“ АД е инвестиционен посредник /ИП/, като на дружеството е издаден лиценз от КФН с решение № 119ИП/14.02.2006 г. за предоставяне на определени инвестиционни услуги и извършване на определена инвестиционна дейност по смисъла на чл. 6, ал. 2 ЗПФИ, както и за предоставянето на допълнителните инвестиционни услуги, уредени в чл. 6, ал. 3 от посочения нормативен акт.

Спрямо ИП са приложими всички изисквания, регламентиращи предоставянето на инвестиционни услуги и извършването на инвестиционна дейност, в т.ч. разпоредбите на Регламент (ЕС) № 600/2014 на Европейския парламент и на Съвета от 15 май 2014 година и Делегиран регламент (ЕС) 2017/587 на Комисията от 14 юли 2016 година.

Със заповед № 3-52/24.02.2020 г. на заместник-председателя на КФН, ръководещ управление „Надзор на инвестиционната дейност“ е открита пълна проверка на дружеството-въззивник, като е изискана конкретна информация за сключен договор с одобрен механизъм на публикуване /ОМП/ и относно оповестяването на сключените сделки от посредника в изпълнение на изисквания на чл. 20 и чл. 21 от Регламент (ЕС) № 600/2014 на Европейския парламент и на Съвета от 15 май 2014 година.

В хода на проверката е установено, че дневното работно време на ИП „*******“ АД е от понеделник до петък за работа с клиенти от 09:30 ч. до 17:00 ч., докато дневното работно време на неговия полски клон е от 09:00 ч. до 17:00 ч. местно време /18:00 ч. българско време/. Изяснено е също така, че жалбоподателят е сключил договор с ОМП с “Euronext Raris SA”, което дружество е лицензирано да извършва дейност от френския надзорен орган AMF, считано от 03.01.2018 г. При преглед на предоставените от ИП данни по електронен път контролните органи при КФН констатирали наличието на шест отделни сделки, сключени от посредника извън мястото на търговия /ОТС сделки/, за които се твърди, че са били оповестени чрез услугите на ОМП “Euronext Raris SA”, а именно: 1.) сделка № 190462 от 04.08.2020 г.; 2.) 3 сделка № 185906 от 08.06.2020 г.; 3.) сделка № 189327 от 22.07.2020 г.; 4.) сделка № 189679 от 28.07.2020 г., 5.) сделка № 189674 от 28.07.2020 г. и 6.) сделка № 189681 от 28.07.2020 г.

По отношение на процесните сделки е изискано събирането на допълнителна информация чрез френския надзорен орган A M F от ОПМ “Euronext Raris SA. Видно от получените отговори същите не са били оповестени, доколкото в подадените за тях данни са открити грешки и посредникът, след като е бил уведомен за посочените обстоятелства в поддържаната от ОМП платформа „Saturn“, до която разполага с достъп посредством собствен акаунт, съгласно сключения помежду им договор, не е предприел действия по отстраняването им.

Длъжностните лица при КФН събрали и анализирали информацията за всяка от шестте сделки, както следва:

1.Сделка № 190462 за сметка на „*********“ ЕООД (клиент № 0000001952), изпълнена въз основа на нареждане № 106866 от 16:23 часа на 04.08.2020 г. (нареждането е подадено в централния офис на Посредника в град София) - сделката е сключена от Посредника извън място на търговия (MIC Код: “XOFF”) в 16:29 часа на 04.08.2020 г., като посоченият клиент продава на А.П. (друг клиент на Дружеството) 100 акции на „*******“ АД с ISIN BG1100004198. При проверка в публичния регистър за финансови инструменти - „Financial Instruments Reference Data System” (FIRDS), поддържан от Европейския орган за ценни книжа и пазари (ЕОЦКП), е установено, че емисия акции с ISIN BG1100004198 е допусната до търговия на места на търговия (пазарни сегменти “ABUL” и “ZBUL” на „*******“ АД (БФБ)). Разглежданата сделка не попада в обхвата на изключенията по чл. 13 от Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587, съответно същата подлежи на оповестяване чрез ОМП по реда на чл. 20, параграф. 1 от Регламент (ЕС) № 600/2014 във връзка с чл. 12, параграф 1 от Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587. Сделката е сключена от Дружеството въз основа на нареждане за продажба на негов клиент, като насрещна страна е друг клиент на Посредника. При тези съображения е прието, че задълженият субект за оповестяване на сделка № 190462 чрез ОМП е ИП „*******“ АД. Справка в системата за прозрачност на финансовите инструменти - Financial Instruments Transparency

System

(FITRS), публично поддържана от ЕОЦКП,

4 удостоверява, че най-относимият пазар по отношение на ликвидността на емисия с ISIN BG1100004198 е пазарен сегмент „ZBUL” на БФБ. Проверка показва, че работното време на БФБ е до 17:30 часа (до 17:00 часа е възможна търговия), докато сделка № 190462 е сключена в 16:29 часа на 04.08.2020 г.

(вторник). Ето защо, съгласно чл. 14, параграф 2, буква „а“ от Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587, ИП „*******“ АД е следвало да оповести чрез ОМП сделка № 190462 „най-близо до реалното време, според техническите възможности, и във всеки случай в рамките на една минута след съответната сделка“. Установено е, че към момента на получаване на втория отговор от A M F (30.11.2020 г.), изискуемите данни за сделка № 190642 не са били оповестени от Посредника в съответствие с изискването на чл. 20, параграф 1 от Регламент (ЕС) № 600/2014 нито в законоустановения срок, нито след неговото изтичане.

От административните органи е прието, че като не е оповестил чрез ОМП обема, цената и часа на сключване (включително данните по таблици 2, 3 и 4 от приложение I на Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587) на сделка № 190462 с акции на „*******“ АД с ISIN BG1100004198, сключена на 04.08.2020 г. в 16:29 часа, в рамките на една минута след сключване на съответната сделка, инвестиционен посредник „*******“ АД е нарушил разпоредбата на чл. 20, параграф 1 от Регламент (ЕС) № 600/2014 във връзка с чл. 12, параграф 1, във връзка с чл. 14, параграф 2, буква „а“ от Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587. Нарушението е извършено на 04.08.2020 г. в град София;

2.Сделка № 185906 за сметка на Договорен фонд ******“ (клиент 0000001160), изпълнена въз основа нареждане № 103677 от 17:33:31 на 08.06.2020 (нареждането е подадено в централния офис на Посредника в град София) – сделката е сключена от Посредника извън място на търговия (MIC Код: “XOFF”) в 17:42 часа на 08.06.2020 г., като посоченият клиент продава на Договорен фонд „Инвест Класик“ (друг клиент на Дружеството) 43 933 акции на „*********“ АД с ISIN BG1100010971. При проверка във FIRDS е установено, че емисия акции с ISIN BG1100010971 е допусната до търговия на места на търговия (пазарен сегмент “ABUL” на БФБ). Разглежданата сделка не попада в обхвата на изключенията по чл. 13 от Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587, съответно същата подлежи на оповестяване чрез ОМП по реда на чл. 20, параграф 1 от Регламент (ЕС) № 600/2014 във връзка 5 с чл. 12, параграф 1 от Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587. Сделката е сключена от Дружеството въз основа на нареждане за продажба на негов клиент, като насрещна страна е друг клиент на Посредника. При тези съображения е прието, че задълженият субект за оповестяване на сделка № 185906 чрез ОМП е ИП „*******“ АД. Справка във FITRS удостоверява, че най-относимият пазар по отношение на ликвидността на емисия с ISIN BG1100010971 е пазарен сегмент „ABUL” на БФБ. Проверка показва, че работното време на БФБ е до 17:30 часа (до 17:00 часа е възможна търговия), докато сделка № 185906 е сключена в 17:42 часа на 08.06.2020 г.

Същевременно, посоченият час на сключване на сделка е след изтичане на дневното работно време на Посредника. Ето защо, съгласно чл. 14, параграф 2, буква „б“ от Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587, ИП „*******“ АД е следвало да оповести чрез ОМП сделка № 185906 „ незабавно след започване на дневното работно време на инвестиционния посредник и най-късно преди откриването на следващия работен ден на най-относимия пазар по отношение на ликвидността“ - в конкретния случай откриването на следващата търговската сесия на БФБ е в 9:30 часа на 09.06.2020 г. (вторник).

Установено е, че към момента на получаване на втория отговор от AMF (30.11.2020 г.), изискуемите данни за сделка № 185906 не са били оповестени от Посредника в съответствие с изискването на чл. 20, параграф 1 от Регламент (ЕС) № 600/2014 нито в законоустановения срок, нито след неговото изтичане.

От административните органи е прието, че като не е оповестил чрез ОМП обема, цената и часа на сключване (включително данните по таблици 2, 3 и 4 от приложение I на Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587) на сделка № 185906 с акции на „*********“ АД с ISIN BG1100010971, сключена на 08.06.2020 г. в 17:42 часа, най-късно преди началото на търговската сесия на следващия работен ден на „*******“ АД - 9:30 часа на 09.06.2020 г., инвестиционен посредник „*******“ АД е нарушил разпоредбата на чл. 20, параграф 1 от Регламент (ЕС) № 600/2014 във връзка с чл. 12, параграф 1, във връзка с чл. 14, параграф 2, буква „б“ от Делегиран регламент (ЕС) № 2017/587. Нарушението е извършено на 09.06.2020 г. в град София;